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紐約2020年7月21日 /美通社/ -- KPS資本公司（KPS Capital Partners, LP，簡稱“KPS”）今天宣布已經通過一個新成立的附屬公司與百力通公司(Briggs & Stratton Corporation)及其某些全資子公司（合稱“百力通”或“該公司”）簽訂了一項資產購買協議。根據該協議，KPS將以約5.5億美元收購百力通幾乎全部資產，包括其美國以外子公司的股權。
作為其今天根據《破產法》第11章遞交自愿請愿書的一部分，百力通已向美國密蘇里州東區地方破產法院(United States Bankruptcy Court for the Eastern District of Missouri)提出一項動議，要求在一項出售動議中指定KPS為假馬競拍者。百力通預計根據《破產法》第363條，通過法院監督的出售程序出售其資產。
KPS還通過一家附屬公司同意投資2.65億美元，在百力通以先進后出法(FILO)計算的重整(DIP)融資中投資2.65億美元，以支持該公司的業務運營。DIP融資方式獲最終批準后，KPS將有權以債權競購方式獲得其2.65億美元與擬收購百力通相關的DIP融資。在法院批準后，DIP融資額度將確保百力通有足夠的流動性，繼續正常運作，并在完成第11章相關程序期間繼續履行其財務義務，包括及時支付雇員工資和福利，繼續服務客戶訂單和發貨，以及其他義務。
KPS還宣布已經與美國鋼鐵工人聯合會(USW)達成一項初步協議，為百力通威斯康星州制造工廠的協會小時工代表簽訂一項新的勞資協議。新勞資協議是KPS和USW之間的獨家協議，將在收購完成后生效。
此外，富國銀行(Wells Fargo)已同意繼續提供展銷貸款，在百力通被KPS收購之后繼續為其客戶提供支持，一個由富國銀行、美國銀行(Bank of America)、BMO Harris Bank和PNC Business Credit組成的銀行財團已承諾向百力通提供退出融資。融資還取決于收購的完成情況和慣例成交條件。
KPS聯合創始人兼聯合管理合伙人Michael Psaros表示：“我們非常高興收購美國制造業的傳奇品牌，行業的領先公司百力通。百力通擁有領先的市場地位、規模、全球制造足跡、世界級設計和工程能力，以及以標志性品牌銷售的行業領先產品組合。我們打算利用公司許多有吸引力的增長機會，并支持其在研發、技術和新產品開發方面已經大量的投資。 KPS打算通過戰略收購積極發展新百力通。”
“KPS正努力加快百力通收購過程，為包括客戶、員工和供應商在內的所有利益相關方提供對新公司未來的確定性和信心。該公司及其利益相關者將受益于KPS對制造卓越性、持續改進、全球網絡、獲得資本和重要財政資源的明確承諾。新百力通將對資本化采取保守做法，而不是像前身一樣采用重大負債擔保?！?
Psaros先生總結表示：“感謝美國鋼鐵工人聯合會對我們收購該公司的支持。我們在這項收購上付出了大量努力、資源和資金。我們相信，建立一個新的蓬勃發展的企業的所有必備條件均已具備。”
凱易律師事務所(Kirkland & Ellis LLP)在該交易中擔任 KPS法律顧問。
百力通公司簡介
百力通公司(NYSE: BGG)總部位于美國威斯康辛州密爾沃基市，專注于提供動力產品來幫助人們完成工作，讓人們生活得更加美好。百力通公司是全球較大的戶外動力設備用汽油發動機制造商，也是電機、高壓清洗機、割草機和草坪護理產品和施工現場產品的領先設計、制造和銷售商，旗下擁有Briggs & Stratton®、Simplicity®、Snapper®、 Ferris®、Vanguard?、Allmand?、Billy Goat®、Murray®、Branco®和Victa®等品牌。百力通產品在全球六大洲100多個國家設計、生產、銷售和服務。更多詳情，請訪問www.basco.com和www.briggsandstratton.com。
KPS資本公司簡介
KPS通過其附屬管理公司，管理著KPS Special Situations Funds（KPS特殊情況基金）。該特殊情況基金是一個投資基金系列，截至2020年3月31日的管理資產超過114億美元。20多年來，KPS的合作伙伴一直致力于通過對制造業和工業企業進行控股股權投資來實現顯著的資本增值，這些企業從事基礎材料、品牌消費品、醫療保健和奢侈品、汽車零部件、資本設備和一般制造等各行各業。KPS與優秀的管理團隊展開建設性合作，加強業務建設，為投資者創造價值，并從結構上改善投資組合公司的戰略地位、競爭力和盈利能力，進而產生投資回報，并非主要依靠財務杠桿。該基金的投資組合公司的年收入合計約84億美元，在26個國家設有150家制造廠，全球范圍內直接或通過合資企業擁有約2.3萬名員工。有關KPS投資策略和投資組合公司的詳細信息，請訪問www.kpsfund.com。
